Pourquoi le delta du footprint diffère d'une plateforme à l'autre

Mettez côte à côte deux graphiques footprint du même contrat : le volume concorde généralement, le delta non. La différence tient surtout aux trades qui arrivent sans côté, et à ce que chaque plateforme en fait.

Le volume se compte, le delta se classe

Le volume est un comptage : chaque trade ajoute sa taille. Deux plateformes qui lisent le même flux devraient arriver au même volume pour la même barre, aux horaires de séance près et selon l'historique que chacune a chargé.

Le delta est une classification. Chaque trade doit être placé d'un côté : acheté à l'ask (un achat agressif) ou vendu au bid (une vente agressive). Le delta est le côté acheteur moins le côté vendeur. Cela ne fonctionne que lorsque le côté est connu.

Certains trades arrivent sans côté

Le flux marque la plupart des trades avec le côté qui a été agressif. Certains trades arrivent sans cette marque. Quand un trade n'a pas de côté, une plateforme a trois choix :

Chaque choix donne un delta différent pour la même barre, et l'écart grandit avec le nombre de trades non marqués.

Un exemple réel tiré des trades enregistrés par Quantower lui-même, CL décembre 2026 (CLEZ26), prix 100.00, 29 octobre 2026, 13:30–14:00 UTC : 640 contrats traités au bid, 141 à l'ask, et 50 sans côté. Une plateforme qui devine le côté de ces 50 peut afficher un delta compris entre −549 et −449 à ce prix ; une plateforme qui les exclut du delta affiche −499.

La fréquence dépend du marché et de la connexion. Sur 1 200 barres CL de cinq minutes que nous avons vérifiées sur une connexion, environ un trade sur sept n'avait pas de côté. D'autres contrats et d'autres flux peuvent être très différents : prenez cela comme un exemple, pas comme une règle.

Ce que fait OrderVane pour Quantower

• Footprint, statistiques par barre et CVD : un trade sans côté est ajouté au volume et jamais aux achats, aux ventes ni au delta. C'est la même règle que celle de l'analyse de volume de Quantower : le volume du footprint d'OrderVane concorde donc avec celui de Quantower, et son delta ne compte que les trades dont le flux a indiqué le côté.
• Volume shelves : ne comptent que les trades dont le côté est connu, car l'étiquette affiche vendeurs × acheteurs.
• La même règle sur chaque chemin. Les trades en direct, l'historique des trades et les données footprint enregistrées par OrderVane la suivent tous, de sorte qu'une barre affiche les mêmes chiffres après un redémarrage. Avant cette règle (corrigé dans la mise à jour du 30 octobre 2026), certains chemins devinaient un côté et d'autres excluaient le trade ; voir le journal des modifications.
• Les bulles de gros trades ont toujours besoin d'un côté pour choisir une couleur. Quand le flux n'en donne aucun, elles utilisent l'inférence standard par tick rule, comme l'indique la page Marqueurs de gros trades. Cela affecte la couleur d'une bulle, pas les chiffres du footprint.

Comparer équitablement deux graphiques

1. Comparez d'abord le volume. Si le volume diffère, les graphiques ne regardent pas les mêmes trades : vérifiez le session template, le fuseau horaire de la barre et l'historique chargé par chacun.
2. Comparez ensuite le delta. Avec un volume identique, un écart de delta tient aux trades sans côté. Les barres avec plus de trades non marqués montrent des écarts plus grands.
3. Utilisez la même connexion. Des connexions différentes peuvent marquer les côtés différemment, et certaines envoient moins de trades marqués que d'autres.

Un delta qui ne compte que les trades marqués peut être plus petit qu'un delta qui devine, mais il ne contient aucune supposition.

Voir aussi

• Lire une barre footprint
• Marqueurs de gros trades
• Volume shelf
• Comment configurer l'order flow dans Quantower